文(wen)章來(lai)源：鞍鋼(gang)集團公司 發布時間：2017-08-02
為進(jin)一(yi)步拓展融資(zi)渠道，降低融資(zi)成本，鞍鋼(gang)股(gu)份有限公司（以下簡稱鞍鋼(gang)股(gu)份）聯(lian)合主承銷商——海通證券股(gu)份有限公司、中(zhong)國建設銀行股(gu)份有限公司，于(yu)7月(yue)21日(ri)在銀行間債券市場，成功發(fa)行國內第一(yi)支含(han)權中(zhong)期票據。
中(zhong)期(qi)(qi)票(piao)(piao)據是指具有法人資格的非金融(rong)(rong)企業在(zai)銀行(xing)間債(zhai)券市(shi)場按照計劃分期(qi)(qi)發(fa)行(xing)的、約定在(zai)一(yi)定期(qi)(qi)限還本付息(xi)(xi)的債(zhai)務(wu)融(rong)(rong)資工(gong)(gong)具，而含權中(zhong)期(qi)(qi)票(piao)(piao)據是在(zai)中(zhong)票(piao)(piao)發(fa)行(xing)框架(jia)下推(tui)出的創新融(rong)(rong)資工(gong)(gong)具。鞍鋼股份本次注冊含權中(zhong)期(qi)(qi)票(piao)(piao)據40億元，首期(qi)(qi)發(fa)行(xing)金額為10億元，期(qi)(qi)限5年(nian)，分別在(zai)存續期(qi)(qi)的每一(yi)個計息(xi)(xi)年(nian)度末(mo)附設發(fa)行(xing)人調整票(piao)(piao)面(mian)利率(lv)選擇(ze)權、投資者回(hui)售選擇(ze)權和發(fa)行(xing)人轉售選擇(ze)權。
據介紹(shao)，調整票(piao)面(mian)利(li)(li)率(lv)選擇(ze)權有(you)利(li)(li)于(yu)發(fa)(fa)(fa)行(xing)人根據金(jin)(jin)融市場(chang)情(qing)況適時(shi)調整利(li)(li)率(lv)水平，有(you)效降(jiang)低資(zi)(zi)(zi)金(jin)(jin)成(cheng)本(ben)；回售選擇(ze)權和轉售選擇(ze)權為(wei)投資(zi)(zi)(zi)者(zhe)和發(fa)(fa)(fa)行(xing)人提供了更加便利(li)(li)的雙向選擇(ze)，可(ke)以根據市場(chang)化(hua)原則隨(sui)時(shi)調整、配置債(zhai)券資(zi)(zi)(zi)產。該票(piao)據的發(fa)(fa)(fa)行(xing)期(qi)限雖(sui)然為(wei)5年，但發(fa)(fa)(fa)行(xing)利(li)(li)率(lv)按(an)(an)照1年期(qi)核定。目(mu)前，市場(chang)AAA級鋼鐵企(qi)業5年期(qi)債(zhai)務(wu)融資(zi)(zi)(zi)工具發(fa)(fa)(fa)行(xing)利(li)(li)率(lv)約(yue)為(wei)6%，1年期(qi)發(fa)(fa)(fa)行(xing)利(li)(li)率(lv)約(yue)為(wei)4.5%，按(an)(an)此(ci)計算，本(ben)次發(fa)(fa)(fa)債(zhai)每(mei)年可(ke)節約(yue)資(zi)(zi)(zi)金(jin)(jin)成(cheng)本(ben)1500萬(wan)元(yuan)。如40億元(yuan)含權中期(qi)票(piao)據全部發(fa)(fa)(fa)行(xing)，每(mei)年可(ke)節約(yue)資(zi)(zi)(zi)金(jin)(jin)成(cheng)本(ben)6000萬(wan)元(yuan)以上(shang)。